Trive Yatırım: Brent petrolde 66.60 dolar desteğinin çevresinde tutunma sürüyor

Trive Yatırım Menkul Değerler A.Ş'nin raporuna göre küresel, ABD makroda tablo “yumuşayan istihdam,
yaklaşan faiz indirimi” ekseninde: S&P 500 dün rekor kapanış yaptı (S&P +yüzde 0,83; Nasdaq +yüzde 1; Dow
+350 puan) ve vadeli işlemlerde bu sabah hafif artı sürüyor. 

Raporda şu ifadeler kullanıldı:

"ADP’de zayıf istihdam ve işsizlik başvurularındaki artış Fed’in Eylül’de 25 bp indirimine dönük fiyatlamayı güçlendirirken (olasılık ~yüzde 95), uzun vadeli tahvil getirilerindeki son günlerdeki dalgalanma kısmen sönümlendi; dolar endeksi haftalık kazancını törpülüyor. Piyasalar için belirleyici başlık, bugün açıklanacak ABD tarım dışı; “çok aşırı” bir sapma olmadıkça Fed patikasını değiştirmeyeceği okunuyor.

Avrupa borsalarında hava dün akşam STOXX 600’ün yüzde 0,66 yükselişiyle toparlanma yönünde; ralli, ABD’de indirime ilişkin beklentilerin güçlenmesi ve tahvil piyasasında satışların durulmasıyla beslendi. FTSE ve çekirdek Avrupa endeksleri güne temkinli artıyla başlıyor.

Asya-Pasifik tarafında eğilim Wall Street’in yükselişine eşlik etme yönünde: Nikkei ~yüzde 0,9, Hang Seng ~yüzde 0,8 ve CSI 300 artıda; bölge genelinde tahvil faizleri gevşerken risk iştahı TDİ öncesi temkinli-iyimser bir çizgide. AP ve Reuters akışları, “Eylül indirimi” fiyatlamasının Asya seansı boyunca hisseleri yukarı taşıdığını ve doların bir miktar geri çekildiğini teyit ediyor.

Emtialarda manşet yine değerli metaller: altın hafta içinde $3.5k üzeri tüm-zamanlar rekorunu gördükten sonra bugün TDİ bekleyişiyle hafif soluklanıyor; rekoru besleyen miksin (Fed indirimi beklentisi + politika/jeopolitik belirsizlik) güçlü kaldığı not ediliyor. Gümüş, 14 yılın zirvesi etrafında konsolide olurken vadeli kontratlar $41 civarında işlem görüyor. Petrol üçüncü günde de gerileyerek haftalık kayba yöneldi (Brent ~$66–67); ABD stok
sürprizi ve hafta sonu OPEC+ toplantısında ek arz sinyalleri ihtimali fiyatlanıyor. Bakır ise ABD verileri öncesi iki gündür geri çekiliyor; piyasada ABD tarifeleri manşeti ve Çin talep işaretleri yakından izleniyor.

EUR/USD

Yaz aylarının başından bu yana sıkışması süren paritede teknik göstergeler karışık bir görünüm sunuyor. FED’in bağımsızlığı gibi konular ABD doları için tehdit oluşturmaya devam ederken, Siyasi ve bütçe krizleri ile çalkalanan Avrupa bölgesinde kritik süreçler FX analistleri tarafından yakından takip ediliyor.

Ons altın

Yeni zirvelerin ardından kar satışlarının etkili olduğu ons altında hafta geneli itibariyle volatilite yüksek seyretmeye devam ediyor. Bugünkü tarım dışı istihdam rakamları sırasında altın başta olmak üzere küresel
volatilite riskli varlıklar açısından yüksek seyredebilir.

Brent petrol

Petrol cephesinde baskı sürerken, Brent petrolde 66.60 dolar desteğinin çevresinde tutunma sürüyor. Opec+ üretim artışı beklentileri sürerken, bu bölge altındaki olası kapanışlarda baskı 64,30 dolar seviyesine kadar sürebilir.

NASDAQ100

Haftanın sonuna doğru Wall Street endekslerindeki toparlanma eğilimi devam ederken, dün Teknoloji endeksi Nasdaq ’ta yarı iletkenler öncülüğünde primler kuvvetlendi. Bugünkü TDİ verilerinin ardından istihdam piyasasında zayıflamanın devamı, FED’in indirim beklentilerini güçlendirebilir. 23.710 seviyesi Nasdaq’ta yakından izlenmeye devam ediyor."